專利名稱：資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)的制作方法
技術(shù)領(lǐng)域：
本發(fā)明提供一種資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)，尤指可使欲借款者獲得較銀行更低的利息，以及使欲投資者獲得較銀行更高的利益的競(jìng)標(biāo)平臺(tái)。
背景技術(shù)：
凡以經(jīng)營(yíng)收受存款、受托經(jīng)理信托資金、辦理放款、票據(jù)貼現(xiàn)、票據(jù)承兌、保證、郵政儲(chǔ)金匯兌、買賣金銀及外國貨幣、匯兌、投資證券、投資及買賣短期票券暨代理收付款項(xiàng)等業(yè)務(wù)的行業(yè)均屬金融業(yè)。故金融業(yè)包括中央銀行、本國銀行、外國銀行業(yè)、郵政儲(chǔ)金匯兌業(yè)、信用合作社業(yè)、農(nóng)漁會(huì)信用部、信托投資業(yè)、典當(dāng)業(yè)、證券業(yè)、融資租賃等其它業(yè)務(wù)。
上述金融業(yè)中，銀行是在法律特許下扮演間接融通功能的傳統(tǒng)金融單位。銀行為能夠持續(xù)營(yíng)運(yùn)下去，存放款業(yè)務(wù)之間必然要有相當(dāng)?shù)睦?，以吸收作業(yè)成本、倒帳損失及催收費(fèi)用。存放款間的利差降低資金供給者的利息收入，提高資金需求者的利息支出，而銀行未貸放出去的數(shù)目代表未投入應(yīng)用的社會(huì)閑置資金。
銀行必須維持相當(dāng)資本及準(zhǔn)備，以隨時(shí)準(zhǔn)備彌補(bǔ)放款被倒帳后所產(chǎn)生的損失，或是因經(jīng)營(yíng)失敗所產(chǎn)生的損失。根據(jù)國際銀行協(xié)會(huì)的規(guī)定，銀行放款需要放款金額百分之八的自有資本作準(zhǔn)備，如果是擔(dān)保放款則只要以其半數(shù)計(jì)算自有資本準(zhǔn)備。因此，對(duì)高度風(fēng)險(xiǎn)趨避的存款人而言，銀行承作低擔(dān)保比率(如僅100％)放款只準(zhǔn)備放款百分之四的資本以彌補(bǔ)倒帳損失可能是不夠的。
雖然，銀行賺取利差以持續(xù)營(yíng)運(yùn)下去，從銀行業(yè)者來說是合理，但對(duì)有能力提供高額擔(dān)保、信用良好的借款人而言，雖然可以獲得銀行所制定的較優(yōu)惠的借款利率。但是，這仍然是由銀行單方面所決定的，而非由競(jìng)標(biāo)這種市場(chǎng)自由定價(jià)所決定的。另外，對(duì)存款戶而言，僅能從銀行獲得微薄的利息更是不合理。因此，傳統(tǒng)上由銀行依據(jù)其人為制定的存放款利率，而利用接收存款戶低廉的資金來源，再放款給欲借款者，不論是對(duì)存款戶或是借款者來說，均是不合理的。
目前并無技術(shù)可用以撮合一筆資金，可以像銀行一樣分散的直接放款；此放款取得比一般銀行擔(dān)保放款高的擔(dān)保率；當(dāng)放款被倒帳時(shí)有一筆高于百分之四的資本較自己先吸收損失，以獲得比銀行存款較高的安全保障。另一方面，也可以在一樣高的擔(dān)保率、一樣的分散放款下，讓愿意承擔(dān)較高風(fēng)險(xiǎn)的資金投資并獲取較高報(bào)酬。這樣的技術(shù)使資金不需支付銀行中介成本，以比銀行放款利率更低的利率直接貸放給能提供較高擔(dān)保物權(quán)的資金需求者。
只是，對(duì)銀行來說在法律保護(hù)下已經(jīng)習(xí)慣獲得巨大利益下，是不太可能改由存款戶和借款者各自通過競(jìng)標(biāo)這種市場(chǎng)自由定價(jià)機(jī)制，來決定出合理的存放款利率。不過，由于信托業(yè)者是可以在法律允許下分別接受存款戶和借款者的信托，而讓雙方由競(jìng)標(biāo)定出雙方能接受的利率。
一般針對(duì)信托業(yè)經(jīng)營(yíng)的附屬業(yè)務(wù)做了詳細(xì)定義(一)財(cái)產(chǎn)的取得、管理、處分及租賃。(二)財(cái)產(chǎn)的清理及清算。(三)債權(quán)的收取。(四)債務(wù)的履行。依此，這筆資金不僅比銀行存款安全，并且是由一個(gè)政府監(jiān)管的，具備法律、征信、金融專業(yè)能力，依法負(fù)擔(dān)高標(biāo)準(zhǔn)專業(yè)義務(wù)，當(dāng)發(fā)生違失時(shí)依法負(fù)賠償責(zé)任的信托業(yè)者管理。
一般信托行為訂定對(duì)于受益權(quán)發(fā)行有價(jià)證券者，受托人依有關(guān)法律的規(guī)定，發(fā)行有價(jià)證券。依此，這筆資金以有價(jià)證券形式，分散、小額在資本市場(chǎng)上交易。
而信托業(yè)者只是從交易中收取平臺(tái)的服務(wù)費(fèi)，及其受托費(fèi)用，不需支應(yīng)銀行大量的人事、營(yíng)銷、征信、系統(tǒng)成本，及高額的資本金報(bào)酬。因此其費(fèi)用將遠(yuǎn)低于利率差價(jià)。

發(fā)明內(nèi)容
本發(fā)明的主要目的是提供一種資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)，利用如因特網(wǎng)等通訊管道，分別接受欲借款者和欲投資者的標(biāo)單后，通過如計(jì)算機(jī)服務(wù)器將借款標(biāo)單中利率高者與投資標(biāo)單中利率低者撮合后，而同時(shí)決定出借款得標(biāo)者、分屬于不同風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)的投資得標(biāo)者，以及借款得標(biāo)者實(shí)際借得的借款金額、實(shí)際支付的借款利率，與投資得標(biāo)者實(shí)際投入的投資金額、實(shí)際收取的投資利率。
本發(fā)明的次要目的是提供一種資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)，通過要求參與競(jìng)標(biāo)者事先簽署競(jìng)標(biāo)契約以及提供履約保證，以維持競(jìng)標(biāo)秩序。
本發(fā)明的次要目的是提供一種資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)，基于權(quán)利義務(wù)不等者在組內(nèi)競(jìng)標(biāo)原則下，各組均以同一名目(利息)及同一單位(利率)競(jìng)標(biāo)，并使欲借款者之間以利率高者勝出，欲投資者之間以利率低者勝出。
基于上述目的，提供本發(fā)明資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)。此同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)包括資金借款模塊、資金投資模塊和撮合模塊。資金借款模塊接收多筆借款標(biāo)單。借款標(biāo)單至少包括借款金額和借款利率。資金投資模塊接收多筆投資標(biāo)單。投資標(biāo)單至少包括風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)、投入金額和投資利率。風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)由低至高至少分為最低風(fēng)險(xiǎn)和較高風(fēng)險(xiǎn)。撮合模塊依據(jù)得標(biāo)規(guī)則，而依序?qū)儆谧罡呓杩罾实慕杩顦?biāo)單，與分屬于最低風(fēng)險(xiǎn)和較高風(fēng)險(xiǎn)且在該風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)中依序最低投資利率的投資標(biāo)單進(jìn)行撮合，并陸續(xù)決定出屬于借款得標(biāo)者的借款標(biāo)單，以及屬于投資得標(biāo)者的投資標(biāo)單。
與現(xiàn)有技術(shù)相比，本發(fā)明具有以下優(yōu)點(diǎn)以合理的利益交換方式劃分出不同風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)的投資者，將希望較低風(fēng)險(xiǎn)要求較低報(bào)酬的投資者和要求較高報(bào)酬也愿意承擔(dān)較高風(fēng)險(xiǎn)的投資者組合，進(jìn)而與愿意提供能滿足此投資者組合報(bào)酬率的借款者加以撮合，然后同時(shí)決定出借款得標(biāo)者、分屬于不同風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)的投資得標(biāo)者，以及借款得標(biāo)者實(shí)際借得的借款金額、實(shí)際支付的借款利率，與投資得標(biāo)者實(shí)際投入的投資金額、實(shí)際收取的投資利率。


圖1為本發(fā)明資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)投遞標(biāo)單的示意圖；圖2為本發(fā)明資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)的示意圖；
圖3A～3B為本發(fā)明借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)撮合程序的示意圖。
其中10資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)12a～12e電子裝置14a、14c、14e投資者14b、14d借款者16a、16c、16e投資標(biāo)單16b、16d借款標(biāo)單20資金借款模塊22資金投資模塊24撮合模塊具體實(shí)施方式
本發(fā)明資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)其本質(zhì)上雖然為商業(yè)方法，但事實(shí)上由于本發(fā)明平臺(tái)的運(yùn)作細(xì)節(jié)十分繁雜，絕對(duì)不是人工計(jì)算能夠完成的。
在參與本發(fā)明資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)所提供的競(jìng)標(biāo)活動(dòng)前后，為維護(hù)本平臺(tái)的交易秩序，借貸雙方依據(jù)事先簽訂的競(jìng)標(biāo)契約，單一該借款得標(biāo)者依競(jìng)標(biāo)結(jié)果對(duì)全部該投資得標(biāo)者依其資金比率履行競(jìng)標(biāo)契約，而接受全部投資得標(biāo)者所事先共同指定的信托業(yè)者的金錢債權(quán)及其擔(dān)保物權(quán)的信托，對(duì)信托業(yè)者履行債務(wù)。
本發(fā)明資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)，在計(jì)算機(jī)上所進(jìn)行的商業(yè)方法，主要是以合理的利益交換方式劃分出不同風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)的投資者，將希望承擔(dān)較低風(fēng)險(xiǎn)要求較低報(bào)酬的投資者和要求較高報(bào)酬也愿意承擔(dān)較高風(fēng)險(xiǎn)的投資者組合，進(jìn)而與愿意提供能滿足此投資者組合報(bào)酬率的借款者加以撮合，然后同時(shí)決定出借款得標(biāo)者、分屬于不同風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)的投資得標(biāo)者，以及借款得標(biāo)者實(shí)際借得的借款金額、實(shí)際支付的借款利率，與投資得標(biāo)者實(shí)際投入的投資金額、實(shí)際收取的投資利率。底下，首先說明如何劃分出風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)、如何產(chǎn)生出上述競(jìng)標(biāo)結(jié)果，然后再詳細(xì)說明關(guān)于本發(fā)明平臺(tái)的競(jìng)標(biāo)契約與信托行為。
圖1為本發(fā)明資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)投遞標(biāo)單的示意圖。如圖1所示，本發(fā)明資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)10可通過因特網(wǎng)或是通訊網(wǎng)路的通訊管道，接收投資者14a、14c、14e以及借款者14b、14d分別通過電子裝置12a～12e所投遞的投資標(biāo)單16a、16c、16e以及借款標(biāo)單16b、16d。須特別注意的是，本發(fā)明平臺(tái)在數(shù)量上并不僅限于上述投標(biāo)者，更沒有限制通訊管道的類型。
圖2為本發(fā)明資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)的示意圖。如圖2所示，本發(fā)明資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)10包括資金借款模塊20、資金投資模塊22和撮合模塊24。資金借款模塊20主要是用來接收多筆借款標(biāo)單(如借款標(biāo)單16b、16d)，而資金投資模塊22主要是接收多筆投資標(biāo)單(16a、16c、16e)。當(dāng)資金借款模塊20、資金投資模塊22在特定時(shí)間內(nèi)截止接收標(biāo)單后，撮合模塊24會(huì)依據(jù)得標(biāo)規(guī)則陸續(xù)決定出屬于借款得標(biāo)者的借款標(biāo)單，以及屬于投資得標(biāo)者的投資標(biāo)單。須特別注意的是，參與投標(biāo)者在事先簽署競(jìng)標(biāo)契約以及其它相關(guān)保證行為后，本發(fā)明平臺(tái)維護(hù)廠商可以分別提供給這些參與者專屬的賬號(hào)、密碼，并在資金借款模塊20、資金投資模塊22驗(yàn)證通后過，才允許投資者14a、14c、14e以及借款者14b、14d進(jìn)行投標(biāo)程序。
表1-1 表1-2


表1-3 表1-4


表1-5

如表1-1至表1-5所示，投資標(biāo)單16a、16c、16e至少包括風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)、投入金額和投資利率，而借款標(biāo)單16b、16d則包括借款金額、借款利率。
一般而言，投標(biāo)者所填寫的投資利率和借款利率均會(huì)參考銀行的存放款利率，或是本平臺(tái)上一次競(jìng)標(biāo)結(jié)果。但是，可以確信的是，由于投資者不可能愿意接收比銀行存款利率還低的利率，因此投資利率不可能低于存款利率。同樣的道理，借款者不可能接受比銀行放款利率還高的利率，所以借款利率也不可能高于放款利率。由于本平臺(tái)主要是撮合雙方所投標(biāo)的利率，因此競(jìng)標(biāo)結(jié)果應(yīng)該會(huì)落在存放款利率之間。由于必須基于借款者14b、14d所提供的擔(dān)保品而加以審核其借款額度，所以借款標(biāo)單16b、16d的借款金額必須在此額度內(nèi)。為將該次借款風(fēng)險(xiǎn)標(biāo)準(zhǔn)化以利于投資人評(píng)估，在競(jìng)標(biāo)公告及契約上均規(guī)定合格的擔(dān)保物，及不同擔(dān)保物權(quán)與競(jìng)標(biāo)金額的最低比率，如居住用不動(dòng)產(chǎn)需為競(jìng)標(biāo)金額的二倍。
投資標(biāo)單16a、16c、16e的風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)是本發(fā)明平臺(tái)特有的設(shè)計(jì)，有了風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)設(shè)計(jì)則可以達(dá)到愿意承擔(dān)較高風(fēng)險(xiǎn)者享有較高的報(bào)酬率，而不愿承擔(dān)太多風(fēng)險(xiǎn)者則將部分報(bào)酬(或稱為優(yōu)先權(quán)溢價(jià))轉(zhuǎn)交給愿意承擔(dān)較高風(fēng)險(xiǎn)者。具體而言，風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)若為借款得標(biāo)者不按競(jìng)標(biāo)契約支付借款利率并清償借款金額本金時(shí)，投資得標(biāo)者按照不同風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)，收取清償?shù)膬?yōu)先順位。如此一來，則可以吸引各種風(fēng)險(xiǎn)喜好的投資者。
由于投資標(biāo)單16a的擁有者投資者14a不愿承擔(dān)太高的風(fēng)險(xiǎn)，因此，除了在投資標(biāo)單16a上填寫希望投資的投入金額為1,000,000以及投資利率為3.5％以外，將風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)設(shè)定為最低風(fēng)險(xiǎn)。而投資標(biāo)單16c的擁有者投資者14c希望能夠借著承擔(dān)較高的風(fēng)險(xiǎn)獲得較高的報(bào)酬，而將風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)設(shè)定成較高風(fēng)險(xiǎn)。至于借款者14b、14d則因不須考慮風(fēng)險(xiǎn)，而僅能填寫希望取得的借款金額和借款利率。
表2-1


表2-2

請(qǐng)參閱表2-1和表2-2，為本發(fā)明資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)處理標(biāo)單的示意圖。如表2-1和表2-2所示，由本發(fā)明資金借款模塊20、資金投資模塊22接收標(biāo)單后，撮合模塊24在實(shí)際進(jìn)行撮合程序前，會(huì)分別按照投資利率和借款利率排序，但也可以累積相同利率的標(biāo)單的總額。如表2-1和表2-2所示，雖然投資標(biāo)單16a、16e的投標(biāo)順序不同，但由于投資利率均為3.5％，所以仍被列在一起。至于借款標(biāo)單16b、16d則因?yàn)榻杩罾什煌鴽]有被列在一起。須特別注意的是，雖然在此實(shí)施例中風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)僅分成最低風(fēng)險(xiǎn)和較高風(fēng)險(xiǎn)兩個(gè)等級(jí)，但事實(shí)上較高風(fēng)險(xiǎn)仍可再細(xì)分成數(shù)個(gè)級(jí)數(shù)。
由于撮合模塊24是依序?qū)儆谧罡呓杩罾实慕杩顦?biāo)單，與分屬于最低風(fēng)險(xiǎn)和較高風(fēng)險(xiǎn)且在風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)中依序最低投資利率的投資標(biāo)單進(jìn)行撮合。因此，從表2-1和表2-2中發(fā)現(xiàn)最高借款利率的借款標(biāo)單為借款標(biāo)單16b，而最低風(fēng)險(xiǎn)且最低投資利率者有投資標(biāo)單16a、16e，而較高風(fēng)險(xiǎn)且最低投資利率者有投資標(biāo)單16c。除了投資標(biāo)單16c以外，其它投資標(biāo)單16a、16e、借款標(biāo)單16b均僅占其所屬利率的部分金額。其余金額可能屬于其它較晚完成投標(biāo)的標(biāo)單，因此暫時(shí)不列入撮合。當(dāng)然，選擇投資標(biāo)單16a、16e、16c和借款標(biāo)單16b可以優(yōu)先被撮合，不見得非得按照投標(biāo)時(shí)間順序。總之，由于投資標(biāo)單16a、16e、16c和借款標(biāo)單16b，符合撮合模塊24優(yōu)先撮合投資標(biāo)單中較低利率以及借款標(biāo)單中較高利率的規(guī)則，因此先進(jìn)行撮合程序。
請(qǐng)參閱圖3A～3B，圖3A～3B為本發(fā)明資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)撮合程序的示意圖。由于借款得標(biāo)者實(shí)際借得的借款金額，是由分屬于不同風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)的投資得標(biāo)者按出資比率提供的，且借款金額乘以其出資比率，則為其實(shí)際投入的投資金額。因此，如圖3A所示，撮合模塊24在進(jìn)行初步撮合前，會(huì)先按照如表2-1和表2-2所示的出資比例要求分屬于不同風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)的投資標(biāo)單16a、16e以及16c分別提供90％和10％的資金，即借款標(biāo)單16b所需的借款金額為2,000,000時(shí)，最低風(fēng)險(xiǎn)的投資標(biāo)單16a、16e必須共同提供1,800,000(2,000,000×0.9)，而較高風(fēng)險(xiǎn)的投資標(biāo)單16c則只須負(fù)擔(dān)200,000(2,000,000×0.1)。只是由于時(shí)間上較優(yōu)先的投資標(biāo)單16a的1,000,000的投入資金可以優(yōu)先全額投資，但不足的800,000則由時(shí)間上較晚的投資標(biāo)單16e部分投資。由于較高風(fēng)險(xiǎn)者僅需提供200,000，因此在此風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)中時(shí)間最早的投資標(biāo)單16c可獨(dú)自部分投資200,000，而不須其它時(shí)間較晚者共同提供。所以，投資標(biāo)單16a、16e、16c實(shí)際投入的投資金額分別為1,000,000、800,000、200,000，而借款標(biāo)單16b實(shí)際借得的借款金額則為其所事先填寫的借款金額。之所以借款標(biāo)單16b其實(shí)際借得的借款金額為其事先填寫的借款金額，主要是因?yàn)榻杩钫?4b所提供的擔(dān)保品一般來說是不可以分割的，因此必須完全滿足其所需的借款金額，而不可僅部分撮合成功。
如此一來，撮合模塊24將因?yàn)榉謱儆诓煌L(fēng)險(xiǎn)等級(jí)的依序最低投資利率且尚未被撮合的投資標(biāo)單(即投資標(biāo)單16a、16e、16c)，且又能共同提供借款標(biāo)單16b所需的借款金額，而初步撮合投資標(biāo)單16a、16e、16c和借款標(biāo)單16b。確定在資金上能夠滿足借款者14b所需的借款金額后，還須考慮利率是否能夠滿足借款、投資雙方的要求，即基于底下方程式初步撮合該借款競(jìng)標(biāo)標(biāo)單利率＞＝∑(各初步撮合投資標(biāo)單的撮合金額×該標(biāo)單競(jìng)標(biāo)利率)/該筆撮合金額例如，如圖3B所示，由于最高風(fēng)險(xiǎn)和較低風(fēng)險(xiǎn)中最低投標(biāo)利率的投資標(biāo)單16a、16e以及16c，其出資比率分別為90％、10％，所以上述能共同提供借款金額(即借款標(biāo)單16b所需的借款金額)的投資標(biāo)單16a、16e、16c的加權(quán)標(biāo)單平均利率為3.75％(90％×3.5％+10％×6.0％)。因此，能共同提供借款金額投資標(biāo)單16a、16e、16c的加權(quán)標(biāo)單平均利率并沒有高于借款標(biāo)單16b所希望的借款利率3.9％，因此撮合模塊24會(huì)判定，投資標(biāo)單16a、16e、16c的擁有者投資者14a、14e、16c列為對(duì)借款標(biāo)單16b的投資得標(biāo)者，而借款標(biāo)單16b的擁有者則為借款得標(biāo)者。
此外，在初步撮合中，分屬于不同風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)且在等級(jí)中最低投資利率的投資標(biāo)單16a、16e、16c所能共同提供的資金，因超過屬于最高借款利率的借款標(biāo)單16b所需的借款金額，此未能完全或部分被撮合的投資標(biāo)單16e，可優(yōu)先參予與下一輪撮合。在初步撮合中，分屬于不同風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)且在等級(jí)中最低投資利率的投資標(biāo)單所能共同提供的資金，仍無法足額滿足屬于最高借款利率的借款標(biāo)單所需的借款金額時(shí)，由相同風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)且次低的投資利率的投資標(biāo)單補(bǔ)足。在完成借款者與投資者的撮合后，尚須決定實(shí)際支付的借款利率和實(shí)際收取的投資利率。
由于決定借款得標(biāo)者和投資得標(biāo)者所簽定的借款契約和信托契約中的利率(即借款得標(biāo)者實(shí)際支付的借款利率，與投資得標(biāo)者實(shí)際收取的投資利率)，可采用各得標(biāo)者實(shí)際契約利率等于其競(jìng)標(biāo)利率，或是等于該組邊際得標(biāo)利率。當(dāng)契約利率等于競(jìng)標(biāo)利率時(shí)，借款利息大于投資利息，利息收付的差額歸平臺(tái)經(jīng)營(yíng)者所有。如果契約利率等于該組邊際得標(biāo)利率，最后撮合成功的借款得標(biāo)標(biāo)單其競(jìng)標(biāo)利率適用于該次競(jìng)標(biāo)所有借款得標(biāo)標(biāo)單，并且，利息收付數(shù)目相同。
當(dāng)競(jìng)標(biāo)規(guī)則規(guī)定借款利息支出＝投資資金利息收入，也就是平臺(tái)經(jīng)營(yíng)者不賺取利率價(jià)差時(shí)，各組契約利率決定方法如下A、以最后一筆撮合得標(biāo)借款標(biāo)單的競(jìng)標(biāo)利率為全部借款標(biāo)單的得標(biāo)利率。
B、除最高風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)外，以最后一筆得標(biāo)低風(fēng)險(xiǎn)投資標(biāo)單的競(jìng)標(biāo)利率為全部該風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)投資標(biāo)單的得標(biāo)利率。
C、最高風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)資金利息收入＝(借款標(biāo)單應(yīng)付的利息)-(其它等級(jí)資金獲取的利息收入)。
D、最高風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)資金得標(biāo)利率＝最高風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)資金利息收入/最高風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)資金金額接著，詳細(xì)論述關(guān)于風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)的利益交換行為。為達(dá)成使愿意承擔(dān)較高風(fēng)險(xiǎn)者享有較高的報(bào)酬率，而不愿承擔(dān)太多風(fēng)險(xiǎn)者則將部分報(bào)酬(或稱為優(yōu)先權(quán)溢價(jià))轉(zhuǎn)交給愿意承擔(dān)較高風(fēng)險(xiǎn)者，而在實(shí)際分配從借款者14b所獲得的利息錢時(shí)，投資標(biāo)單16a、16e、16c中，承受較低風(fēng)險(xiǎn)者的投資標(biāo)單16a、16e，須其所獲得的利益已需扣除優(yōu)先權(quán)溢價(jià)，并將優(yōu)先權(quán)溢價(jià)轉(zhuǎn)加給承受較高風(fēng)險(xiǎn)者的屬于較高風(fēng)險(xiǎn)的投資標(biāo)單16c。若用方程式可表達(dá)成總利息收入＝投資標(biāo)單16a、16e的收入+投資標(biāo)單16c的收入＝投資標(biāo)單16a、16e實(shí)際投入的投資金額×0.9×(競(jìng)標(biāo)決定的借款利率-優(yōu)先權(quán)溢價(jià))+投資標(biāo)單16c實(shí)際投入的投資金額×0.1×(競(jìng)標(biāo)決定的借款利率+優(yōu)先權(quán)溢價(jià)×0.1/(1+0.1))以上實(shí)施例采用固定利率為競(jìng)標(biāo)的標(biāo)的，如果將競(jìng)標(biāo)的標(biāo)的改為指標(biāo)利率(如一年期定期存款利率)的加碼數(shù)目，則競(jìng)標(biāo)撮合以該加碼數(shù)為之，其經(jīng)濟(jì)效用為借貸雙方均無債權(quán)存續(xù)期間內(nèi)利率變動(dòng)產(chǎn)生的風(fēng)險(xiǎn)，期間之內(nèi)實(shí)際收付的利息依當(dāng)時(shí)指標(biāo)利率而調(diào)整。
如果競(jìng)標(biāo)的標(biāo)的改為指標(biāo)利率(如基本放款利率)的減碼數(shù)目，則競(jìng)標(biāo)撮合改以指標(biāo)利率減碼后余數(shù)，其經(jīng)濟(jì)效用如前段所述。
綜上所述，本發(fā)明資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)10，基于權(quán)利義務(wù)不等者在組內(nèi)競(jìng)標(biāo)原則下，各組均以同一名目(利息)及同一單位(利率)競(jìng)標(biāo)，并使欲借款者之間以利率高者勝出，欲投資者之間以利率低者勝出，且通過如圖1所示的因特網(wǎng)等通訊管道，分別接受欲借款者和欲投資者的標(biāo)單后，利用如計(jì)算機(jī)服務(wù)器將借款標(biāo)單中利率高者與投資標(biāo)單中利率低者撮合后，而同時(shí)決定出借款得標(biāo)者、分屬于不同風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)的投資得標(biāo)者，以及借款得標(biāo)者實(shí)際借得的借款金額、實(shí)際支付的借款利率，與投資得標(biāo)者實(shí)際投入的投資金額、實(shí)際收取的投資利率。并且，也通過要求參與競(jìng)標(biāo)者事先簽署競(jìng)標(biāo)契約以及提供履約保證，以維持競(jìng)標(biāo)秩序。
最后撮合成功的低風(fēng)險(xiǎn)得標(biāo)標(biāo)單其競(jìng)標(biāo)利率適用于該次競(jìng)標(biāo)最高風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)以外所有風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)得標(biāo)標(biāo)單，再計(jì)算利率差額分配給最高風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)全體得標(biāo)標(biāo)單適用此利率。
若借款得標(biāo)者和投資得標(biāo)者均履約時(shí)，基于投資得標(biāo)者所擁有的投資標(biāo)單的投入金額，占相同風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)中每一投資標(biāo)單的總額的比例，投資得標(biāo)者提供其實(shí)際投入的投資金額給每一借款得標(biāo)者，并與其它履約的投資得標(biāo)者對(duì)借款得標(biāo)者依比率為共同債權(quán)人，而借款得標(biāo)者憑借款契約及其擔(dān)保物權(quán)生效，而取得實(shí)際借得的借款金額。因此，如圖3A所示，單一投資標(biāo)單16a與其它得標(biāo)投資標(biāo)單共同取得對(duì)全部借款者的債權(quán)及全部借款者所提供的擔(dān)保物權(quán)。
對(duì)資金借款模塊20傳遞借款標(biāo)單前，借款標(biāo)單的擁有者必須提供經(jīng)鑒價(jià)而確認(rèn)足以清償借款金額的擔(dān)保物權(quán)。投資標(biāo)單的擁有人同意當(dāng)信托業(yè)者收取債權(quán)時(shí)，同一清償期收取的債權(quán)應(yīng)依事先約定的風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)優(yōu)先清償給最低風(fēng)險(xiǎn)者，且如某一清償期收取的債權(quán)不足支付最低風(fēng)險(xiǎn)的投資標(biāo)單的擁有者的本金及利息債權(quán)時(shí)，較高風(fēng)險(xiǎn)的投資標(biāo)單的擁有者不負(fù)連帶清償責(zé)任，但后續(xù)清償期收取的債權(quán)應(yīng)優(yōu)先清償積欠最低風(fēng)險(xiǎn)的投資標(biāo)單的擁有者的債權(quán)并加計(jì)利息。
對(duì)資金投資標(biāo)單模塊22傳遞投資標(biāo)單前，信托業(yè)者與個(gè)別投資標(biāo)單的擁有者簽訂信托契約，且信托業(yè)者如申請(qǐng)政府核準(zhǔn)后得以共同信托基金方式與投資標(biāo)單的擁有者簽訂信托契約以集合管理。若有契約無效、不能履行或競(jìng)標(biāo)人違約等競(jìng)標(biāo)結(jié)果未全部履約的情況，根據(jù)競(jìng)標(biāo)契約約定處分其履約保證時(shí)，依序賠償給遞補(bǔ)的投標(biāo)得標(biāo)者或因此未能履約的得標(biāo)者。
單一該投資得標(biāo)者對(duì)全部借款得標(biāo)者分配資金，履行競(jìng)標(biāo)契約，并將履行競(jìng)標(biāo)契約所產(chǎn)生的金錢債權(quán)及其擔(dān)保物權(quán)信托給信托業(yè)者，并委托其為債權(quán)的收取。
借款得標(biāo)者雖依法可以提前清償負(fù)債，但仍需依競(jìng)標(biāo)契約訂定的借款契約支付提前解約罰款，并依比率分配給全部投資得標(biāo)者。
資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)10進(jìn)一步提供查詢擔(dān)保物權(quán)標(biāo)準(zhǔn)、查詢風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)約定辦法、查詢前期競(jìng)標(biāo)結(jié)果、潛在資金競(jìng)標(biāo)人登錄機(jī)制、合格競(jìng)標(biāo)人登錄機(jī)制、標(biāo)單受理機(jī)制、競(jìng)標(biāo)期限前的警示通知、競(jìng)標(biāo)結(jié)果個(gè)別通知以及競(jìng)標(biāo)結(jié)果公告及當(dāng)事人在線查詢機(jī)制。
由以上較佳具體實(shí)施例的詳述，更加清楚描述本發(fā)明的特征與精神，而并非以上述所揭露的較佳具體實(shí)施例來對(duì)本發(fā)明的范疇加以限制。相反地，其目的是涵蓋各種改變及具有相等性的安排于本發(fā)明權(quán)利要求的范疇內(nèi)。
權(quán)利要求
1.一種資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)，用以同時(shí)決定出借款得標(biāo)者、分屬于不同風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)的投資得標(biāo)者，以及該借款得標(biāo)者實(shí)際借得的借款金額、實(shí)際支付的借款利率，與該投資得標(biāo)者實(shí)際投入的該投資金額、實(shí)際收取的投資利率，其特征在于，該同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)包括資金借款模塊，該資金借款模塊接收多筆借款標(biāo)單，該借款標(biāo)單至少包括該借款金額和該借款利率；資金投資模塊，該資金投資模塊接收多筆投資標(biāo)單，該投資標(biāo)單至少包括該風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)、該投入金額和該投資利率，該風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)由低至高至少分為最低風(fēng)險(xiǎn)和較高風(fēng)險(xiǎn)；撮合模塊，該撮合模塊根據(jù)得標(biāo)規(guī)則，而依序?qū)儆谧罡咴摻杩罾实脑摻杩顦?biāo)單，與分屬于該最低風(fēng)險(xiǎn)和該較高風(fēng)險(xiǎn)且在該風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)中依序最低的該投資利率的該投資標(biāo)單進(jìn)行撮合，并陸續(xù)決定出屬于該借款得標(biāo)者的該借款標(biāo)單，以及屬于該投資得標(biāo)者的該投資標(biāo)單。
2.如權(quán)利要求1所述的資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)，其特征在于，該借款得標(biāo)者實(shí)際借得的該借款金額，是由分屬于不同該風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)的該投資得標(biāo)者按出資比率提供的，且該借款金額乘以該出資比率，則為其實(shí)際投入的該投資金額。
3.如權(quán)利要求1所述的資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)，其特征在于，該風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)是指，若該借款得標(biāo)者不按競(jìng)標(biāo)契約支付該借款利息并清償該借款金額時(shí)，該投資得標(biāo)者按照不同該風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)，收取清償?shù)膬?yōu)先順位。
4.如權(quán)利要求1所述的資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)，其特征在于，該撮合模塊所依據(jù)的該得標(biāo)規(guī)則是，依序基于屬于最高該借款利率的該借款標(biāo)單的該借款金額，而初步撮合分屬于不同該風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)的依序最低的該投資利率且尚未被撮合的該投資標(biāo)單，且又能共同提供該借款金額，然后若該借款標(biāo)單的該借款利率高于或等于，能共同提供該借款金額的該投資標(biāo)單的加權(quán)標(biāo)單平均利率時(shí)，則能共同提供該借款金額的該投資標(biāo)單的每個(gè)擁有者，列為對(duì)該借款標(biāo)單的該投資得標(biāo)者，而該借款標(biāo)單的擁有者則為該借款得標(biāo)者。
5.如權(quán)利要求4所述的資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)，其特征在于，同屬于相同該利率的該借款標(biāo)單或該投資標(biāo)單中，較早投標(biāo)的該借款標(biāo)單或該投資標(biāo)單優(yōu)先被初步撮合。
6.如權(quán)利要求4所述的資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)，其特征在于，對(duì)該投資得標(biāo)者共同提供該借款金額的該投資標(biāo)單中，承受較低風(fēng)險(xiǎn)者的屬于該最低風(fēng)險(xiǎn)的該投資標(biāo)單，其所獲得的利益已扣除優(yōu)先權(quán)溢價(jià)，并將該優(yōu)先權(quán)溢價(jià)轉(zhuǎn)加給承受較高風(fēng)險(xiǎn)者的屬于該較高風(fēng)險(xiǎn)的該投資標(biāo)單。
7.如權(quán)利要求4所述的資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)，其特征在于，在初步撮合中，分屬于不同該風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)且在該等級(jí)中最低該投資利率的該投資標(biāo)單所能共同提供的資金，因超過屬于最高該借款利率的該借款標(biāo)單所需的該借款金額，此未能完全或部分被撮合的該投資標(biāo)單，可優(yōu)先參與下一輪撮合。
8.如權(quán)利要求4所述的資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)，其特征在于，在初步撮合中，分屬于不同該風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)且在該等級(jí)中最低的該投資利率的該投資標(biāo)單所能共同提供的資金，仍無法足額滿足屬于最高該借款利率的該借款標(biāo)單所需的該借款金額時(shí)，由相同的該風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)且次低的該投資利率的該投資標(biāo)單補(bǔ)足。
9.如權(quán)利要求4所述的資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)，其特征在于，最后撮合成功的借款得標(biāo)標(biāo)單其競(jìng)標(biāo)利率適用于該次競(jìng)標(biāo)所有借款得標(biāo)標(biāo)單；最后撮合成功的低風(fēng)險(xiǎn)得標(biāo)標(biāo)單其競(jìng)標(biāo)利率適用于該次競(jìng)標(biāo)所有該風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)得標(biāo)標(biāo)單，再計(jì)算利率差額分配給最高風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)全體得標(biāo)標(biāo)單適用此利率。
10.如權(quán)利要求2所述的資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)，其特征在于，若該借款得標(biāo)者和該投資得標(biāo)者均履約時(shí)，基于該投資得標(biāo)者所擁有的該投資標(biāo)單的該投入金額，占全部該投資得標(biāo)標(biāo)單的總額的比例，該投資得標(biāo)者提供其實(shí)際投入的該投資金額給每一該借款得標(biāo)者，并與其它履約的該投資得標(biāo)者對(duì)該借款得標(biāo)者根據(jù)該比例為共同債權(quán)人，而該借款得標(biāo)者憑借款契約及其擔(dān)保物權(quán)生效，而取得實(shí)際借得的該借款金額，且匯總?cè)拷杩罱M成借款投資組合，每一借款人成為該投資組合其指定風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)的投資人。
11.如權(quán)利要求1所述的資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)，其特征在于，對(duì)該資金借款模塊傳遞該借款標(biāo)單前，該借款標(biāo)單的擁有者必須在競(jìng)標(biāo)契約中承諾提供單一標(biāo)準(zhǔn)經(jīng)鑒價(jià)而確認(rèn)足以清償該借款金額的擔(dān)保物權(quán)。
12.如權(quán)利要求1所述的資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)，其特征在于，對(duì)該投資標(biāo)單模塊傳遞該投資標(biāo)單前，該投資標(biāo)單的擁有人同意當(dāng)信托業(yè)者收取債權(quán)時(shí)，同一清償期收取的債權(quán)應(yīng)依事先約定的該風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)優(yōu)先清償給該最低風(fēng)險(xiǎn)者，且如果某一清償期收取的債權(quán)不足支付該最低風(fēng)險(xiǎn)的該投資標(biāo)單的擁有者所投入的資金時(shí)，該較高風(fēng)險(xiǎn)的該投資標(biāo)單的擁有者不負(fù)連帶清償責(zé)任，但后續(xù)清償期收取的債權(quán)應(yīng)優(yōu)先清償積欠該最低風(fēng)險(xiǎn)的該投資標(biāo)單的擁有者并加計(jì)利息。
13.如權(quán)利要求1所述的資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)，其特征在于，對(duì)該投資標(biāo)單模塊傳遞該投資標(biāo)單前，信托業(yè)者與個(gè)別該投資標(biāo)單的擁有者簽訂信托契約，將各債權(quán)人對(duì)同一債務(wù)人的共同債權(quán)集合管理，并將對(duì)所有債務(wù)人的債權(quán)組合，作為風(fēng)險(xiǎn)分配的基礎(chǔ)，且信托業(yè)者如申請(qǐng)政府核準(zhǔn)后與該投資標(biāo)單的擁有者簽訂具備可轉(zhuǎn)讓特質(zhì)的共同信托基金信托契約。
14.如權(quán)利要求1所述的資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)，其特征在于，在決標(biāo)之后，有契約無效、不能履行或競(jìng)標(biāo)人違約的情況，根據(jù)競(jìng)標(biāo)契約約定處分其履約保證時(shí)，賠償給遞補(bǔ)的該投標(biāo)得標(biāo)者或因此未能履約的得標(biāo)者。
15.如權(quán)利要求1所述的資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)，其特征在于，在該撮合模塊決定出該借款得標(biāo)者、分屬于不同該風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)的該投資得標(biāo)者，以及該借款得標(biāo)者實(shí)際借得的該借款金額、實(shí)際支付的該借款利率，與該投資得標(biāo)者實(shí)際投入的該投資金額、實(shí)際收取的該投資利率后，借貸雙方根據(jù)事先簽訂的競(jìng)標(biāo)契約，單一該借款得標(biāo)者根據(jù)競(jìng)標(biāo)結(jié)果對(duì)全部該投資得標(biāo)者根據(jù)其資金比率履行競(jìng)標(biāo)契約，而接受全部該投資得標(biāo)者所事先共同指定的信托業(yè)者的金錢債權(quán)及其擔(dān)保物權(quán)的信托，對(duì)該信托業(yè)者履行債務(wù)。
16.如權(quán)利要求14所述的資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)，其特征在于，單一該投資得標(biāo)者對(duì)全部該借款得標(biāo)者分配資金，履行競(jìng)標(biāo)契約，并將履行競(jìng)標(biāo)契約所產(chǎn)生的金錢債權(quán)及其擔(dān)保物權(quán)信托給該信托業(yè)者，并委托其進(jìn)行債權(quán)的收取。
17.如權(quán)利要求14所述的資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)，其特征在于，該借款得標(biāo)者雖依法可以提前清償負(fù)債，但仍需依競(jìng)標(biāo)契約訂定的借款契約支付提前解約罰款，并依比率分配給全部該投資得標(biāo)者。
18.如權(quán)利要求14所述的資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)，其特征在于，該資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)進(jìn)一步包括查詢擔(dān)保物權(quán)標(biāo)準(zhǔn)；查詢風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)約定辦法；查詢前期競(jìng)標(biāo)結(jié)果；潛在資金競(jìng)標(biāo)人登錄機(jī)制；合格競(jìng)標(biāo)人登錄機(jī)制；標(biāo)單受理機(jī)制；競(jìng)標(biāo)期限前的警示通知；競(jìng)標(biāo)結(jié)果個(gè)別通知；以及競(jìng)標(biāo)結(jié)果公告及當(dāng)事人在線查詢機(jī)制。
19.如權(quán)利要求1所述的資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)，其特征在于，該投資標(biāo)單的擁有者，通過一種電子裝置利用通訊管道對(duì)該資金投資模塊投遞該投資標(biāo)單，而該借款標(biāo)單的擁有者，通過該電子裝置利用該通訊管道對(duì)該資金借款模塊投遞該借款標(biāo)單。
20.如權(quán)利要求19所述的資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)，其特征在于，該電子裝置可為個(gè)人數(shù)字助理、移動(dòng)電話、計(jì)算機(jī)或其它具有運(yùn)算及連接該通訊管道能力的電子裝置。
21.如權(quán)利要求19所述的資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)，其特征在于，該通訊管道可為因特網(wǎng)或通訊網(wǎng)路。
全文摘要
本發(fā)明為一種資金借貸雙方的同時(shí)競(jìng)標(biāo)平臺(tái)。此競(jìng)標(biāo)平臺(tái)中的撮合模塊，能將借款標(biāo)單中利率高者與投資標(biāo)單中利率低者撮合，并同時(shí)決定出借款得標(biāo)者、金額及其應(yīng)支付利率，與不同風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)投資的得標(biāo)者、金額及其應(yīng)收取的利率。在產(chǎn)生出撮合結(jié)果后，借貸雙方依據(jù)事先簽訂的競(jìng)標(biāo)契約，單一借款競(jìng)標(biāo)的得標(biāo)人根據(jù)競(jìng)標(biāo)結(jié)果對(duì)全部資金競(jìng)標(biāo)得標(biāo)人依其資金比率履行競(jìng)標(biāo)契約。接受全部資金競(jìng)標(biāo)得標(biāo)人所事先共同指定的信托業(yè)者的金錢債權(quán)及其擔(dān)保物權(quán)的信托，對(duì)該信托業(yè)者履行債務(wù)。
文檔編號(hào)G06Q40/00GK1940988SQ200610152658
公開日2007年4月4日 申請(qǐng)日期2006年9月27日 優(yōu)先權(quán)日2005年9月28日
發(fā)明者李文福 申請(qǐng)人:安格蘭有限公司